JPMorgan macht erneut einen Schritt in Richtung blockchainbasierter Finanzprodukte. Die amerikanische Bank hat bei der SEC Unterlagen für einen neuen tokenisierten Geldmarktfonds auf Ethereum eingereicht. Der Fonds trägt den Namen JPMorgan OnChain Liquidity Token Money Market Fund und wird unter dem Ticker JLTXX gehandelt.
Ethereum ist erhältlich bei Bitvavo und Bybit.
Neuer tokenisierter Fonds läuft vollständig auf Ethereum
Laut Unterlagen, die bei der amerikanischen Aufsichtsbehörde SEC eingereicht wurden, investiert der neue Fonds ausschließlich in amerikanische Staatsanleihen und Overnight-Repurchase-Agreements, die vollständig durch US-Treasuries oder Bargeld gedeckt sind.
Der Fonds richtet sich speziell an Parteien, die die Reserveanforderungen des vorgeschlagenen GENIUS Act erfüllen möchten. Dieses Gesetzesvorhaben soll in den Vereinigten Staaten klare Regeln für Stablecoin-Emittenten schaffen.
Die offizielle SEC-Einreichung beschreibt, dass der Fonds eine blockchainbasierte Struktur verwendet, mit der Eigentum und Transaktionen onchain über Ethereum nachverfolgt werden können.
Die SEC-Dokumente zeigen, dass sich JPMorgan zunehmend aktiver innerhalb des Marktes für tokenisierte Assets positioniert. Damit reagiert die Bank auf eine breitere Entwicklung, bei der tokenisierte Assets immer schneller wachsen.
Traditionelle Finanzwelt setzt verstärkt auf Blockchain
Der Schritt von JPMorgan passt in einen breiteren Trend, bei dem große Finanzinstitute Blockchaintechnologie zunehmend für traditionelle Finanzprodukte einsetzen. Tokenisierte Geldmarktfonds gewinnen schnell an Popularität, da sie effizienter gehandelt und schneller abgewickelt werden können als klassische Fonds.
JPMorgan startete bereits im vergangenen Jahr seinen ersten tokenisierten Geldmarktfonds namens MONY, ebenfalls auf Ethereum. Mit JLTXX erweitert die Bank diese Strategie nun weiter.
Ethereum bleibt dabei eine beliebte Wahl für Finanzinstitute dank des großen Ökosystems, der bestehenden Infrastruktur und der breiten Unterstützung für tokenisierte Assets und Smart Contracts.
Stablecoin-Markt wächst weiter
Der Zeitpunkt der Einreichung ist bemerkenswert, da Stablecoins innerhalb des Finanzsektors immer wichtiger werden. Regulierungsbehörden in den Vereinigten Staaten arbeiten derzeit an neuen Gesetzen, um den Markt besser zu regulieren.
Mit Produkten wie JLTXX könnten Stablecoin-Emittenten künftig einfacher die zukünftigen Reserveanforderungen erfüllen. Das könnte die institutionelle Adoption von Stablecoins weiter beschleunigen.
Analysten erwarten, dass die Tokenisierung in den kommenden Jahren zu den am schnellsten wachsenden Segmenten innerhalb von Kryptowährungen und traditioneller Finanzwelt gehören wird. Große Banken experimentieren daher immer häufiger mit blockchainbasierten Versionen von Anleihen, Fonds und anderen Finanzprodukten.